Asqcharlotte.org

Документы и юриспруденция
3 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Как рассчитать рентабельность чистых активов по балансу

Формула расчета рентабельности активов по балансу

Как известно, целью предпринимательской деятельности организации является получение прибыли. Однако оценивать эффективность ведения бизнеса основываясь только на этом показателе бессмысленно – он не учитывает соотношения вложенных затрат и полученного дохода. Поэтому для оценки деятельности предприятия используются относительные показатели, на основании которых можно сделать выводы об эффективности функционирования производства.

Одним из таких показателей является рентабельность.

Что такое рентабельность активов предприятия?

Прежде чем перейти к понятию рентабельности, стоит дать определение активам предприятия. В экономике под ними понимают общую стоимость принадлежащих компании материальных ценностей.

    оборотные – расходуются в процессе функционирования организации и производства продукции (сырье, материалы, денежные средства и т.п.); внеоборотные – используются в течение длительного периода времени, превышающего 12 месяцев, и переносят свою стоимость на стоимость готовой продукции в виде амортизации (здания, сооружения, патенты, долгосрочные вложения денежных средств на временной период, превышающий 12 месяцев).

Расчет рентабельности активов по бухгалтерскому балансу организации

В бухгалтерском балансе отражены данные на начало и конец отчетного периода. Для того чтобы определить коэффициент рентабельности, нужно найти среднее арифметическое каждого показателя, необходимого для расчета.

Для средних и крупных предприятий применяется следующая методика расчета:

    внеоборотные активы рассчитываются как среднее арифметическое от значений, указанных в строке 190 баланса; оборотные активы рассчитываются как среднее арифметическое от значений, указанных в строке 290 баланса; полученные значения складываются для определения среднего размера активов за год; рентабельность рассчитывается как частное от деления чистой прибыли (строка 2400 в Отчете о прибылях и убытках) на полученную сумму.

Для малых предприятий методика идентична, за исключением расчета среднего размера активов: внеоборотные активы рассчитываются как среднее арифметическое от значений, указанных в строках 1150 и 1170, оборотные – от значений, указанных в строках 1210, 1250 и 1230.

Нормативные значения рентабельности активов предприятия

Дать оценку полученному значению можно, основываясь на установленных нормативных значениях рентабельности. Для финансовой организации нормальным считается показатель, равный 10% и более, для производственной – 15-20%, для торговой – 15-40%.

Полученное значение позволит узнать, какую прибыль приносят активы предприятия, а проведение отдельного анализа по каждому их виду в отдельности покажет наличие возможных проблем и упущений в их практическом применении.

Формула рентабельности активов: коэффициенты и баланс

Рентабельность активов вычисляется по формуле, показатели для которой берутся из основной финансовой отчетности.

Источниками показателей для определения эффективности использования активов являются такие бухгалтерские документы:

  • баланс (форма 1);
  • отчет о прибылях и убытках, формирующийся на основе баланса (форма 2);
Читать еще:  Как легально обналичить деньги с расчетного счета ООО

Существует несколько способов расчета рентабельности активов организации. Все они характеризуются как отношение чистой прибыли полученной за определенный период времени к активам, задействованным на этом же временном отрезке.

Расчет рентабельности активов или расчет коэффициента рентабельности активов можно провести следующими способами:

  • используя стандартную экономическую формулу;
  • используя формулу с данными баланса;
  • используя формулу расчета коэффициента с поправкой на сумму процентов по кредитам (если таковые существуют);
  • используя чистые активы предприятия или текущие;

Виды показателей рентабельности

Чтобы оценить эффективность работы компании, используют несколько показателей рентабельности. Каждый из них рассчитывается как отношение чистой прибыли к какой-то величине:

  1. К активам — рентабельность активов (ROA).
  2. К выручке — рентабельность продаж (ROS).
  3. К основным средствам — рентабельность основных средств (ROFA).
  4. К вложенным деньгам — рентабельность инвестиций (ROI).
  5. К собственному капиталу — рентабельность собственного капитала (ROE).

Проще говоря, показатель рентабельности — это прибыль, которую делят на тот показатель, рентабельность которого хотят узнать.

Пример расчета

Рассчитаем КРА для некоммерческой организации «Сила» за 2017 год.

Для этого нам нужны данные из бухгалтерского баланса:

  • чистая прибыль за отчетный период (строка 2400 отчета о финансовых результатах) — 320 000 руб.;
  • величина активных средств на начало периода (строка 1600 НП ББ) — 4 100 000,00 руб.;
  • аналогичная величина на конец периода (строка 1600 КП ББ) — 5 300 000,00 руб.

Таким образом, КРА = 320 000,00 / (4 100 000 + 5 300 000) / 2 = 320 000,00 / 4 700 000,00 = 0,068 × 100 % = 6,8 %.

Средний КРА по отрасли составляет 5 %. Таким образом, НКО «Сила» успешно работает и у нее высокая отдача (эффективность) от финансово-хозяйственной деятельности.

Формула рентабельности оборотных активов.

RCA (Return on Currency Assets) – рентабельность оборотных активов. Что показывает данный коэффициент? Какова прибыль от единицы оборотных активов предприятия. В процентном выражении отображается следующим образом:

RCA = ЧП/У * (360/П) * (1/ОА);

  • ЧП — чистая прибыль или убыток за отчетный период;
  • П – период, например, год;
  • ОА – оборотные активы.

Смотрите видео: Рентабельность активов.

Расчёт коэффициента рентабельности активов

Чтобы произвести все вычисления, нам понадобятся данные бухгалтерского баланса. Рентабельность активов представляет собой отношение чистой прибыли к стоимости активов за отчётный период. То есть формула расчётов очень простая:

Где Р – коэффициент рентабельности;

П – чистая прибыль компании;

Читать еще:  10 способов перевести деньги из США в Россию в 2020 году

А – стоимость активов.

Если вам нужны максимально точные расчётные данные, можно вместо значения общей суммы активов использовать среднее арифметическое цены активов начала периода и конца. Это сделает получившиеся значения менее абстрактными. Однако в большинстве случаев для стандартной аналитики безупречная точность не требуется. Можно обойтись и общим значением.

Информация о чистой прибыли содержится в строке 2400. Общая стоимость активов – строка 1600.

Пример 1

ООО «Геркулес» рассчитывает коэффициент рентабельности активов каждый год, чтобы следить за своим развитием. Чистая прибыль компании на 2016 год составляет 1200000 р. За прошедший год стоимость активов составила 60000000 р. Считаем:

Коэффициент рентабельности рассчитывается обычно в процентах. Поэтому переводим получившееся число в проценты: 0, 02 = 2%

Отраслевые нормальные значения КРА

В зависимости от сферы деятельности компаний им присущи индивидуальные значения прибыльности и рентабельности активов. Таковы, например, значения КРА для следующих видов деятельности:

  1. Производственная сфера – до 20%
  2. Торговля – от 15% до 35%
  3. Сфера услуг – от 45% до 100%
  4. Финансовая сфера – до 10%.

Организации, работающие в сфере услуг, имеют повышенную отдачу от своего капитала в силу относительно невысоких размеров основных средств. Кроме того, услуги невозможно складировать, поэтому невелики и размеры текущих (оборотных) активов.

Следом идут организации торговли. Их внеоборотные активы также, как правило, невелики, но складские запасы подталкивают к росту оборотку таких предприятий. Однако их рост компенсируется повышенной (по отношению к другим сферам) скоростью оборота. Ведь от этого зависит бизнес такой компании.

Довольно ясная картина вырисовывается с промышленным производством. Наиболее дорогостоящие (среди всех сфер деятельности) основные средства тянут вниз все семейство показателей рентабельности.

Гораздо интереснее обстоят дела с кредитно-финансовыми компаниями. В промышленной среде конкурентов не так много – все они должны обладать адекватными капиталами (причем, значительная часть должна быть в натуральной форме), а их число ограничено. В сфере услуг работают те, кто умеют их предоставлять (серьезное ограничение), в торговле – те, кто смог наладить связи и выбить скидки. А вот финансовая сфера притягивает к всех тех, кто не обрел себя в других сферах. Пониженные входные пороги в отрасль способствуют вечному буму, вне зависимости от того макроэкономический роста сейчас или кризис. Собственно, именно огромное количество участников рынка и понижает до минимума общий уровень доходности как по отдельным операциям, так и задействованных капиталов в целом.

Читать еще:  Где взять деньги на раскрутку бизнеса

Способы расчета рентабельности

Рентабельность совокупных активов показывает, сколько копеек прибыли приносит организации каждый рубль, вложенный в ее имущество (оборотные и внеоборотные фонды), ROA. Рассчитывается рентабельность активов (формула) по балансу и ОФР так:

Рентабельность активов чистая рассчитывается так:

Рентабельность источников формирования имущества организации:

Как характеристика экономическая рентабельность активов показывает эффективность деятельности организации. Нормальные значения коэффициентов должны находиться в диапазоне больше 0. Если рассчитанные коэффициенты равны 0 или отрицательные, значит предприятие работает в убыток, и необходимо принимать меры по его финансовому выздоровлению.

Рентабельность ЧА, RONA показывает, какое количество прибыли получает фирма за каждую инвестированную в деятельность компании единицу. Расчет производится на основании двух показателей:

  • строка 2400 ОФР «Чистая прибыль (непокрытый убыток)»;
  • ЧА по балансу (строка 1600 – строка 1400 – строка 1500).

Зачем это нужно

Показатель рентабельности является относительным, то есть по нему можно сравнивать предприятия друг с другом. К примеру, рентабельность чистых активов показывает, насколько вы эффективно используете денежные, материальные и трудовые ресурсы своей компании. Полученные проценты можно сравнивать с другими компаниями, находя в них сильные и слабые места. В числовом виде делать сравнение некорректно, поскольку на показатели влияет множество других факторов.

Существуют определенные нормативы рентабельности — вы всегда можете сравнить свои показатели с табличными, чтобы понять, насколько эффективно работаете. Но помните, что в любом правиле бывают исключения:

  1. Финансовая компания. Средняя норма рентабельности активов — порядка 8-10%
  2. Производственная компания. Норматив рентабельности — до 20% (хотя в некоторых случаях он доходит до 25 и выше).
  3. Торговая компания. Норматив рентабельности — 15-45% в зависимости от выбранного товара.

На первый взгляд кажется, что выгоднее всего заниматься торговлей. Но тут следует понимать, что стоимость активов у продавца очень низкая — это, по сути, товар. Он действительно может получить “быстрые деньги”, но в случае каких-то проблем быстро пойдет на дно. Производство имеет серьезные внеоборотные активы, поэтому и рентабельность у него меньше. Но общая прибыль подобных компаний выше, а репутация надежней. Финансовые учреждения имеют низкий норматив рентабельности, что вовсе не означает, что они неприбыльные.

В целом, рентабельность активов характеризует то, насколько грамотно организована работа компании. Данный параметр используется для анализа предприятия, его оценки с целью привлечения инвестиций и понимания эффективности. Он выступает как один из относительных коэффициентов и может рассматриваться только вкупе с другими показателями эффективности использования активов.

Ссылка на основную публикацию
ВсеИнструменты
Adblock
detector